標籤: 借貸

美國銀行股可分為兩類，分別是「大得不能倒」（Too big to fail）的一線跨國銀行以及小規模地區銀行。地區銀行倒閉的數字一直創新高，目前該類銀行倒閉已不足以拖累銀行業前景，故今次集中討論美國大型銀行。綜觀多隻大型銀行股表現，跌幅最慘烈的是花旗，金融海嘯後一度跌97%；美國銀行亦「不遑多讓」，曾勁跌至2.53美元。然而在短短約一年間，美銀升幅達6.3倍，是眾多大型銀行股中表現最強。

不過，美國證交會上周控告高盛，會否拖累銀行業前景？富邦銀行第一副總裁兼投資策略及研究部主管潘國光認為自金融海嘯後，華府為挽回民望，推出多項監管金融機構的措施，但同時也不願大行「損傷」得太厲害，尤其今年會舉行中期國會選舉，若嚴厲打擊商界便等於「政治自殺」。若高盛真的要被監管機構懲罰，料只會作象徵性及個別性的懲罰，銀行股長時間大跌的機會不大，他建議投資者可待大市調整多一周後考慮吸納金融股，又或作分段吸納。

對於次季美股表現，潘國光料短期內會橫行整固，道指在10,500至11,500點區間上落，由於銀行核心業務未完全復原，年內表現只會與大市掛鈎。

剛公布首季業績的摩根大通，雖然盈利按年大增，但主要收益並非靠銀行基本的借貸業務，而是靠美國低息率環境，運用長短息差交易賺錢，即所謂的「Gapping」（拆長放短）。潘國光解釋，美國短期利率維持零水平，10年期長債孳息則是3.8%，銀行大量以低息借錢，再買下10年期或30年期的國債賺長息，只要不斷重複這動作便可固本培元，慢慢恢復金融海嘯後損傷的「元氣」。

聯儲局已表態繼續維持「零息政策」，潘國光預測今年美國不會加息，況且長短息差尚有3.8厘的頗大差距，息差收窄對銀行在「Gapping」的利息收入影響不會太大。

要了解銀行的投資收益，可留意高盛、大摩和摩根大通的業績，其以固定收入及股票交易等為主要收入來源，作為華爾街最賺錢銀行的高盛，去年憑交易收益賺得343億美元，在整體業務盈利中增長最勁。

美國大型銀行的真正核心業務如樓按、商業貸款、一般中小企借貸和信用卡等，生意偏向「冇錢賺」，信用卡業務更需撥備。潘國光認為，一年前的環境實在太差，料未來壞帳會大幅減少，借貸業務的撥備金額將愈來愈少。

在各項核心業務中，收購與合併（M&A）業務被看好，他舉例說，礦類企業擁有礦場，業務前景良好，奈何在金融海嘯下投資失利，部分企業財力受損，但該類企業會吸引其他大型企業收購，這類M&A活動會愈趨頻繁；新興市場貨幣升值，新興或亞洲國家便能有更多借錢資金進行收購，對M&A是一件好事。

比較銀行基本借貸生意，花旗及美國銀行去年底在這方面仍錄得虧損，花旗的主要收益來自零售銀行業務，相關收入去年按年下跌6%；作為全美第二大信用卡發行商的美銀，就信用卡拖欠仍需撥備，相反富國銀行的收入以審批次按為主，去年四個季度均錄得盈利，按揭業務收入有望持續上升。

目前銀行股需面臨兩大風險，其一是早前美國總統奧巴馬推出「沃爾克規則」重新規管銀行，不利銀行的借錢投資收入，潘國光指為了平息民憤，美國政府有機會落實有關的金融監管；另外，今明兩年是美國樓按息率調整的高峰期，一旦息率調高，大部分人或無力供樓，銀行需面對斷供壓力。

銀行的一級資本充足比率反映其抵禦力，目前美國的銀行一級資本充足比率平均為10%，據○九年業績，最高一級資本充足比率為大摩，達15.3%，剛公布首季業績的摩根大通和美銀，該比率分別為11.5%和10.23%。潘國光指從帳面上來看，數字屬健康水平。

兩名現役警員與一名前警員因牽涉放高利貸（貴利），3人昨在九龍城法院受審。控方案情透露，前警員涉嫌向高利貸借錢後放高利貸，又作為中間人介紹兩名現役警員借高利貸。

被告為前警員楊志威（38歲）、已暫被停職警員金華傑（48歲）及戴耀輝（41歲），3人均否認控罪。

控罪指3人於2005年7月至07年2月，串謀他人以年利率115.2至360厘放債。根據法例，任何人以超過年利率60厘貸款，即屬犯罪。

交委任證副本借錢

債主梁國雄供稱，07年向廉署投訴有警員向他借貸後放高利貸，他早前已承認共9項放高利貸等罪等候判刑。05年中，梁稱因與楊志威的弟弟是好友，故答應借2萬元給當時是警察的楊，但不收利息。

同年7月，楊未能還錢並欲再多借2萬元，又建議支付每月2000元利息。梁坦言因貪心而答應，惟借據上表示不收利息，楊又交出警員委任證等副本。針對此筆債項，楊付了約1萬多的利息。

同年11月，楊再向梁國雄借錢，並問他坊間借高利貸的利息，梁回應若本金是1萬元，每10日的利息為1000元，楊則表示「如果係咁都有得諗下喎」，楊欲再借5萬元被拒，並提議找幾位同袍分擔風險及寫下協議書，內容指他們合資一間投資財務公司，由梁提供資金。

其後楊找來3名同袍交出警察委任證等副本，梁以為楊是為了借錢給他人，梁後來借出貸款，利息每月5000元。06年1月，楊找來另外幾名同袍簽協議書，兩度再向梁借錢5萬元，梁只收到共約2.5至3萬元利息。

梁國雄另指於05年11月，透過首被告認識同是警察員的次被告及第三被告，並向二人各借出1萬元，一個月後二人連本帶利償還1.1萬元。控方又指出，第三被告另涉找人假扮債主向另一名警員放高利貸，年利率高達360厘。聆訊今續。

布碌崙日落公園8大道一名閩籍家庭主婦誤信中了百萬大獎，先後將和丈夫辛苦10年積蓄所得3萬元電匯給在香港欺詐集團外，還四處借貸欠下另外超過2萬元。

這對閩籍夫婦目前可謂一貧如洗，在外州餐館工作的丈夫欲哭無淚，只希望社區內的其它同胞以他們夫婦倆的遭遇為借鏡，不要輕易相信這些老千集團的美言而上當。這對夫婦已於今日到轄區市警72分局報案。

上述閩籍婦女是於上周開始接到一通電話指她因購物而自動參加了一項百萬抽獎，並幸運抽中大獎，獎金百萬美元，一名女子先對她說，必須立即電匯3000元作為手續費用，該公司才可以進行處理。多次電話敦促匯款 在短短的一周內，老千集團以各種理由引誘她將一筆又一筆的款項電匯給他們，該名女子隨後致電說，由於獎金高達百萬元，得獎者必須預付所有的稅金，高達3萬元，並一再威逼她必須立即寄出。 這名30餘歲的閩婦隱瞞在外州的丈夫從銀行保險箱內取出夫婦倆來美後辛苦積蓄所得的3萬元，再電匯給對方。

於本周閩婦再接到該名女子的電話表示，她又中了另一筆百萬大獎，必須再電匯另外2萬元。 閩婦的丈夫於本周從外州回來發現驚惶失措，立即勸阻，但妻子卻仍然相信中大獎，由於夫婦倆儲蓄已被騙光，閩婦為了獲得該筆百萬大獎，還立即四處向親友借貸，對親友們的勸阻一點都不信。儲蓄騙光還欠債兩萬餘 閩婦的丈夫發現後曾試圖阻止，但妻子卻一直拒絕聽電話。他說，他在外州餐館工作，妻子則在布碌崙照顧一對兒女，當他於本周回來後，其妻子十分興奮對他說，中了百萬獎金。

儘管他立即勸阻，妻子卻不為所動，他說，於本周三其妻子又再接到一通電話叫她必須在半小時內電匯另外2萬元，否則之前電匯的數萬元將無法取回，妻子四處籌錢，連兩名在校上課的兒女放學後都不去接。 他形容，其妻子像中邪一樣，對中獎深信不疑，直到周四才恍然大悟，知道被騙但為時已晚，夫婦倆來美後辛苦積蓄到的3萬元已被騙清光，目前更欠下親友2萬餘元。

閩男10餘年來的積蓄全被騙光，他指出，該欺詐集團曾提供多個公司名稱，包括友幫科技公司，博會公司等，他只希望其他同胞不要步其後塵，來美10餘年積蓄都被騙走。

警方有組織罪案及三合會調查科（俗稱「O記」）昨派出多名探員前往港九8間「借貸中介公司」放蛇，發現表面正當的公司卻是非法放債的大耳窿，以恐嚇方式逼上門者借錢，市民幾乎「唔借就走唔出門口」。行動中拘捕17人，並檢獲氣槍及鐵鏈等物品，不排除是用作逼人借錢的工具。

拘17人 檢氣槍鐵鏈

消息稱，該8間中介公司除了違反了「中介」的原則非法借貸或收取昂貴手續費外，部分還以恐嚇的語氣威迫市民借錢，例如遇上市民只是上門查詢便離開，對方會唬嚇說「唔借就走唔出門口」，甚至把大門鎖上將市民困住，至其首肯「幫襯」才放行。另外，他們另一騙財招數則是為借貸人辦妥文件後，即收取對方大筆手續費，但卻無將有關文件轉介至財務公司借貸。

警方有組織罪案及三合會調查科Ｂ隊總督察陳志文表示，涉案的8間中介公司，其中5間在港島區，其餘3間在九龍，而事件中被捕的13男4女（17至52歲）均在有關公司內被捕，部分人士有黑社會背景，眾人分別涉嫌刑事恐嚇、違反放債人牌照、藏有氣槍、非法收債及與黑社會有關罪行等罪名被捕。

易拉架印偽冒「政府註冊」

在行動中，警方搜出一支氣槍、鐵鏈、膠索帶、電腦及大批文件，正調查中介公司藏有氣槍及鐵鏈等物品的目的及用途，不排除與恐嚇行為有關。另外，警方又檢得一批宣傳用的易拉架，上面印有「小販、主婦及綜援人士等也可」的字眼作招徠，又印上「政府註冊」字樣，但卻無列明有關的牌照號碼。

為打擊不良放債活動及堵截黑社會收入來源，O記昨日聯同各大總區及食環署人員展開代號為「主軸」的行動。多名探員約在昨早10時分別前往港九8間借貸中介公司放蛇，扮成債仔表示欲借錢，其間遭對方威迫借錢等，眾人見時機成熟，先後表露身分，將涉案人士拘捕帶署。行動至昨傍晚仍在進行中，行動成員在各區掃蕩誘使他人向「大耳窿」借貸的易拉架。

警方呼籲，市民於借貸時必須提高警覺，並應光顧合法的放債機構。